VOO ou VTI sont-ils plus avantageux fiscalement ?
Pour mon compte imposable, j'ai choisi VOO au lieu de VTI car, selon le Tax Center de Vanguard,VOO a généralement un pourcentage plus élevé de ses dividendes classés QDI - (Qualified Dividend Income) que VTI.. Par exemple, en 2022, les dividendes de VOO étaient de 100 % QDI alors que ceux de VTI n'étaient que de 93,79 % QDI.
Les rendements des dividendes VTI et VOO sont similaires. Les ratios de dépenses sont identiques. VTI est plus ancien, mais VOO est un ETF plus grand.La performance de VOO dépasse celle de VTI sur un horizon d'investissem*nt de 10 ans.
Les FNB sont généralement considérés comme plus avantageux sur le plan fiscal que les fonds communs de placement, en raison du fait queils ont généralement moins de distributions de gains en capital. Cependant, ils ont toujours des implications fiscales dont vous devez tenir compte, tant lors de la création de votre portefeuille que lors de la vente d’un FNB que vous détenez.
Les deux ont le même ratio de frais et un rendement en dividendes similaire, vous devez donc choisir celui que vous préférez en fonction de la stratégie du fonds.Si vous souhaitez uniquement posséder les entreprises les plus grandes et les plus sûres, choisissez VOO. Si vous souhaitez une exposition plus large et plus de diversification, choisissez VTI.
Bien que semblables aux fonds communs de placement, les FNB d’actions sont généralement plus avantageux sur le plan fiscal.parce qu'ils ont tendance à ne pas distribuer beaucoup de plus-values.
Au cours des 10 dernières années,VTI a sous-performé VOO avec un rendement annualisé de 12,27 %, tandis que VOO a généré un rendement annualisé comparativement plus élevé de 12,94 %.. Le graphique ci-dessous montre la croissance d'un investissem*nt de 10 000 $ dans les deux actifs, tous les prix étant ajustés en fonction des fractionnements et des dividendes.
Le Vanguard S&P 500 ETF (VOO) et le Vanguard Total Stock Market ETF (VTI) ont des volatilités de 3,34 % et 3,29 %, respectivement, ce qui indique que les deux actions connaissent des niveaux de fluctuations de prix similaires. Cela suggère que le risque associé aux deux actions, tel que mesuré par la volatilité, estPresque pareil.
Si vous n'avez pas au moins 3 000 $ à investir, alors VTI est une meilleure option. La structure brevetée de Vanguard a presque éliminé toute différence d'efficacité fiscale entre ses FNB et ses fonds communs de placement.il n'est pas nécessaire de prendre en compte l'efficacité fiscale pour choisir entre VTI et VTSAX.
Stratégies fiscales utilisant les ETF
Une stratégie courante consiste àclôturer les positions qui ont des pertes avant leur premier anniversaire. Vous conservez ensuite les positions qui génèrent des gains pendant plus d'un an. De cette façon, vos gains bénéficient d’un traitement de gains en capital à long terme, réduisant ainsi votre obligation fiscale.
L'ETF Vanguard S&P 500 détient un classem*nt Zacks ETF de 2 (Achat), qui est basé sur le rendement attendu de la classe d'actifs, le ratio des dépenses et la dynamique, entre autres facteurs. À cause de ça,VOO est une excellente option pour les investisseurs recherchant une exposition au segment de marché Style Box - Large Cap Blend..
Pourquoi j’investis uniquement dans VTI ?
Avantages du FNB Vanguard Total Stock Market (VTI)
VTI est un fonds extrêmement diversifié. Son grand nombre de titres reflète l’ensemble de l’univers des titres américains investissables.Le fonds est exposé aux actions de petite capitalisation qui peuvent être plus volatiles que les titres de moyenne ou grande capitalisation..
La seule différence est queLe ratio de dépenses de VTI est légèrement inférieur à 0,03% contre 0,04% pour VTSAX. Ceci est conforme à d’autres comparaisons de Vanguard, telles que VOO par rapport à VFIAX. Le taux de dépenses inférieur donne à VTI un léger avantage en termes de performances, en particulier pour les périodes inférieures à 10 ans.
VTI est un excellent choix en raison de son faible ratio de frais, qui s'élève à seulement 0,03 %, ce qui en fait l'un des ETF les moins chers du marché aujourd'hui.. Posséder VTI contribue à réduire les risques spécifiques au secteur, car il détient un portefeuille d’actions diversifié. Avec VTI, vous pouvez éviter le risque de conserver tous vos fonds dans un seul domaine.
Au moins une fois par an, les fonds doivent répercuter les plus-values nettes réalisées. En tant qu'actionnaire du fonds,vous pourriez devoir payer des impôts sur les gains même si vous n'avez vendu aucune de vos actions.
Les impôts sur les plus-values que vous paierez
Les ETF sont plus avantageux fiscalement que les fonds indicielspar nature, grâce à leur structure.
Les fonds indiciels traditionnels bénéficient du principal facteur responsable de l'efficacité fiscale des ETF, à savoir un très faible taux de rotation. Ainsi,la plupart des fonds indiciels de base préférés de Morningstar sont d'excellents choix fiscalement avantageux, en particulier l'indice Vanguard Total Stock Market et l'indice Vanguard 500.
Est-il judicieux d’avoir à la fois VTI et VOO ? Pour la plupart des investisseurs, cela n’a probablement pas de sens de posséder les deux. VTI et VOO offrent tous deux une grande diversification à faible coût. Cependant, vous constaterez peut-être que votre régime de retraite au travail n'offre pas un fonds indiciel boursier total comme VTI.
Au cours de l'année écoulée, VOO a généré un rendement total de 32,95 %, ce qui est légèrement supérieur au rendement de 32,34 % de VTI. Au cours des 10 dernières années,VOO a enregistré des rendements moyens annualisés de 12,93 %, contre 12,25 % pour VTI.. Ces chiffres sont ajustés pour tenir compte des fractionnements d'actions et incluent les dividendes.
Le cours de l’action Vanguard Total Fund VTI s’élevait à 258,50 $.
Selon les dernières prévisions à long terme, le prix du Vanguard Total Fund VTI atteindra300 $ d'ici fin 2024 puis 400 $ d'ici fin 2026. Vanguard Total Fund VTI atteindra 450 $ en 2027, 500 $ en 2029, 600 $ en 2031 et 700 $ en 2035.
Si vous deviez investir dans un seul fonds indiciel pour l’ensemble de votre portefeuille, le VTI n’est pas une mauvaise option. Il offre une diversification (3 972 titres), un faible ratio de frais (0,03 %) et une simplification en couvrant l'ensemble d'un marché.
Quel est l’ETF le plus risqué ?
L'ETF boursier le plus volatil,FNB Direxion Daily Gold Miners Bear 3x (DUST), a un écart type sur trois ans de 125,45 et un rendement annuel moyen sur trois ans de -44,36 %. Naturellement, si vous cherchez assez attentivement, vous pouvez trouver des actions présentant des niveaux de risque plus élevés que les membres du premier ordre S&P 500.
Un ETF à effet de levier utilise des contrats dérivés pour amplifier les gains quotidiens d'un indice ou d'un indice de référence. Ces fonds peuvent offrir des rendements élevés, mais ils comportent également des risques et des dépenses élevés. Les fonds offrant un effet de levier 3x sont particulièrement risqués carils ont besoin d’un effet de levier plus élevé pour obtenir leurs rendements.
VTI offre une couverture de marché plus complète, y compris les actions de petite et moyenne capitalisation, tandis que VOO se concentre sur les actions à grande capitalisation du S&P 500. Cette diversification peut aider à atténuer le risque dans un portefeuille d'investissem*nt.
Retenues d’impôts étrangers dans les CELI
Les ETF d’actions américaines cotés aux États-Unis (comme VTI ou ITOT) ne bénéficient d’aucun traitement fiscal préférentiel ici, ils sont donc en fait les mêmes que les FNB cotés au Canada qui détiennent des FNB d'actions américaines cotés aux États-Unis (comme VUN ou XUU) et sont soumis à une retenue d'impôt étrangère similaire.
| La fin du mois | 1 an | |
|---|---|---|
| VTI (Prix du marché) | 5,41% | 28,64% |
| VTI (NAV) | 5,40% | 28,66% |
| Référence1 | 5,41% | 28,60% |
